POLSKA (WIG20) - We wtorek doszło do dalszych spadków. Dzienne dno wypadło w końcówce sesji na poziomie 2500 pkt. Zamknięcie nieznacznie wyżej po 2508 pkt, (kontrakty zamknęły się na poziomie 2480 pkt).
PROGNOZA (FW20)
W kilkusesyjnej perspektywie oczekuję spadków. Powinniśmy się znajdować w fali czwartej. Może ona skorygować wcześniejsze wzrosty o 38%. Odpowiada to pułapowi 2435 pkt. W dalszej kilkutygodniowej perspektywie możliwa kolejna fala wzrostów w ramach fali piątej (wykres 1).
Wykres 1. Kontrakty na indeks WIG20
Dziś w kalendarzu:
- Japonia - dzień wolny, Polska - Decyzja ws. stóp procentowych maj, Stopa referencyjna maj (prognoza 1,50%, poprzednio 1,50%),
- 00:45 (Nowa Zelandia) - Stopa bezrobocia I kw. (5,8%, prognoza 5,5%, poprzednio 5,8%),
- 03:30 (Australia) - Sprzedaż detaliczna (m/m) marzec (0,3%, prognoza 0,4%, poprzednio 0,7%),
- 03:45 (Chiny) - Indeks PMI dla usług kwiecień (52,9, prognoza 53,1, poprzednio 52,3),
- 09:55 (Niemcy) - Indeks PMI dla usług (prognoza 54,4, poprzednio 55,4),
- 10:00 (Strefa Euro) - Indeks PMI dla usług (prognoza 53,7, poprzednio 54,2),
- 10:30 (Wlk. Brytania) - Indeks PMI dla usług (prognoza 58,6, poprzednio 58,9),
- 11:00 (Strefa Euro) - Sprzedaż detaliczna s.a. (m/m) marzec (prognoza -0,7%, poprzednio -0,2%),
- 14:15 (USA) - Raport ADP kwiecień (prognoza 200 tys., poprzednio 189 tys.),
- 15:15 (USA) - Wystąpienie publiczne prezes Fed (Janet L. Yellen),
- 16:00 (Kanada) - Indeks Ivey PMI s.a. kwiecień (prognoza 49,2, poprzednio 47,9),
- 16:00 (Polska) - Komunikat po posiedzeniu RPP maj,
- 16:30 (USA) - Tygodniowa zmiana zapasów ropy (prognoza 0,9 mln brk, poprzednio 1,9 mln brk).
- Wyniki kwartalne: w środę przed sesją wyniki publikuje Motorola, po sesji MetLife.
USA (S&P500 Future)
Z poniedziałkowego maksimum na poziomie 2115 pkt doszło do realizacji zysków. We wtorek po otwarciu rynku kasowego doszło do mocniejszych spadków. Dzienne minimum wypadło na poziomie 2082 pkt, pod koniec sesji nastąpiło niewielkie odbicie, zamknięcie po 2086 pkt. Dziś w nocy kurs kontraktów wzrósł do 2092 pkt, potem doszło do spadku, obecnie kontrakty są notowane blisko dna po 2085 pkt. (wykres 2).
PROGNOZA
W krótkim terminie możliwe korekcyjne odbicie od wsparcia w rejonie 2080 pkt. W dalszej perspektywie oczekuję przebicia wsparcia (2080 pkt). Wtedy może się otworzyć droga do spadków w okolice 2038 pkt. Z kolei po obronie tego wsparcia może dojść do powrotu na tegoroczny szczyt.
Wykres 2. Kontrakty na indeks S&P500
Na wykresie indeksu Nasdaq z kwietniowego dna widoczna jest jedynie trójfalowa struktura (A-B-C). Nowe długoterminowe maksimum okazało się pułapką. W krótkim terminie możliwe jest korekcyjne odbicie. W dalszej perspektywie oczekuję na spadki. Możliwy jest powrót do wsparcia w rejonie 4300 pkt. W dłuższej perspektywie możliwa kolejna fala wzrostów i atak na kwietniowy szczyt (wykres 3).
Wykres 3. Kontrakty na indeks Nasdaq100
NIEMCY (Kontrakty DAX)
We wtorek rano doszło do nieudanej próby przełamania silnej bariery w okolicy 11 680 pkt. Szczyt wypadł na poziomie 11 769 pkt. W ciągu dnia nastąpiły silne spadki. Dzienne minimum wypadło na poziomie 11 313 pkt, zamknięcie po 11 352 pkt. Dziś rano kurs kontraktów wzrósł do 11 407 pkt, obecnie kontrakty są notowane blisko dna po 11 340 pkt (wykres 4).
Wykres 4. Kontrakty CFD na indeks DAX
PROGNOZA
W krótkim terminie oczekuję na korekcyjne odbicie. Po jego zakończeniu możliwe są spadki do nowego dna. Z kwietniowego szczytu może się pojawić 5-falowa struktura. Może ona zakończyć falę czwartą. Sygnał pojawi się po trwałym powrocie powyżej dna z 26 marca. W dalszej perspektywie powinniśmy zobaczyć nowe maksimum w ramach fali piątej. Target szacuję na 13 000 pkt.